Запись первая. День торговли третий.
-
- 27 октября 2015, 00:11
- |
- Dr. Aleksey
Доброго времени суток! Мне посоветовали вести блог для дисциплины и для критики.
Много писать не буду, скажу лишь, что опыт торговли у меня уже был, в апреле этого года слил счет на 60% за месяц и на этом все закончилось.
Решил, что делал много чего не правильно и можно попробовать еще раз. 22 октября закинул 12000, чтобы хватало на несколько контрактов для торговли на фьючерсах газпрома и сбербанка.
Первые дни я в плюсе, поэтому начал вести блог сейчас, чтобы не так стыдно было показывать. Результатами очень доволен, вопрос долго ли я так смогу торговать..
22.10 День1. +0,25%
23.10 День2. +6,4%
26.10 День3. +7,8%
Всего: 14,45% (1737р.)
Брокер ITinvest
Сделки день 1-2
( Читать дальше )
Прогнозирование движения цены на следующий день (в порядке эксперимента)
-
- 29 марта 2019, 12:00
- |
- Владимиров Владимир
Народ!
Кто занимался таким неблагодарным и бесперспективным делом как попытка сделать модель прогноза движения цены на фьючерс? Хотелось бы пообщаться на эту тему с теми, кому есть что сказать по существу и имеющими практический опыт такого геморроя.
Сразу подчеркну – убедительно прошу любящих и практикующих «устроить срач» в теме обойти данный пост стороной. Приложите свои силы и знания в другом месте. Заранее благодарен. И да, для желающих рассказать мне о природе и закономерностях случайных величин – я знаю, что движение цены это стохастический процесс и проч. проч., про бессмысленность пробовать сделать такой прогноз и модель – тоже наслышан. Про вероятность случайных процессов также читал в первом классе, даже формулы смутно помню )))
Итак, решил вспомнить про свои «верхние образования» и проч. былые успехи и потратил определенное количество времени на попытку создать модель прогноза движения цены фьючерса на следующий день. Исходной информацией для расчета прогноза взял доступные данные с сайта МБ по итогам торгов: число открытых позиции физ./юр. лиц; максимальная, минимальная, первой сделки и закрытия – цены; число контрактов в открытых позициях; объем торгов в руб.; число сделок в день; средневзвешенная дневная цена за лот; расчетная цена. Все данные по итогам торгов за день.
( Читать дальше )
Разбор шорт сделки по фьючерсу на акции Газпром от 19.01.2021
-
- 17 февраля 2021, 13:01
- |
- optionub
Решил разобрать успешную сделку. Это была эталонная торговля в плане анализа, входа в позицию, добавления и выхода, поэтому и хочу ее закрепить.
Начну с анализа, который я проводил (подробно тут). На недельном графике цена в зоне продаж, где я предполагал вероятную консолидацию или коррекцию, причем уже подавались первые признаки снижения. Поэтому в лонг открываться было опасно, но и шорт пока под вопросом. Спускаюсь ниже.
На дневном таймфрейме я увидел забор из свечей с тенями со всех сторон и понижающимися максимумами. Это значит, что были попытки продаж из зоны, которые сразу выкупались, но дальше цену покупатели продавить не могли, а значит с каждым снижением покупателей и денег у них будет становиться все меньше. Ну и завершающая свеча была сильно медвежьей с повышенным объемом — здесь покупателей передавили. Значит вероятность снижения велика и ближайшая зона снизу, откуда могли бы начаться покупки позволяют открыться против тренда с отличным соотношением риск/прибыль.( Читать дальше )
Торговля фьючерсами на Московской биржи — пошаговая инструкция
Как начать торговлю фьючерсами на срочном рынке FORTS? Пока не начнёшь, то будет много вопросов что и как, поэтому для начала давайте выберем брокера и откроем брокерский счёт.
Без брокера прямой доступ к торговле фьючерсами на бирже у физических лиц отсутствует. Также как и для торговли акциями, облигациями, ETF, валютой.
Шаг 1. Регистрация у брокера
Для торговли фьючерсами требуется открыть брокерский счёт. Его можно открыть только через фондовых брокеров с лицензией от ЦБ.
На выбор представлено множество брокеров. Не у каждого будет доступ к торговле на срочном рынке. Также отличия будут в удобстве мобильного приложения для трейдинга (у кого-то их нет), комиссиями и списком доступных финансовых инструментов для торговли.
Рекомендую работать со следующими брокерами (сам работаю через них):
Форма регистрация выглядит так:
В чём плюсы этих брокеров:
- Есть все доступные финансовые инструменты (акции, облигации, ETF, фьючерсы, опционы);
- Есть доступ к Московской и Санкт-Петербургской бирже;
- Минимальные комиссии за торговый оборот;
- Бесплатное пополнение/снятие денег;
- Удобные мобильные приложения для торговли;
- Регистрацию можно пройти удалённо;
Шаг 2. Открытие брокерского счёта
В личном кабинете проходим процедуру по открытию брокерского счёта. Для открытия не надо ехать в офис брокера, всё делается удалённо.
На выбор будет представлено несколько вариантов брокерских счётов. Для торговли фьючерсами можно открыть ЕДП (единая денежная позиция) или ИИС (индивидуальный инвестиционный счёт). Последний даёт возможность получить налоговую льготу в случае, если счёт просуществует более трёх лет.
Шаг 3. Пополнение счёта
Пополнить брокерский счёт можно двумя способами:
- Наличными (необходимо ехать в банк брокера);
- Межбанковским переводом (удалённый перевод);
Рассмотрим немного подробнее второй вариант с межбанковским переводом на брокерский счёт.
Шаг 4. Пример торговли фьючерсами через приложение
Также в приложении есть удобная возможность просмотреть текущий график торгов любого финансового инструмента, в том числе и фьючерсов:
Удобно представлен биржевой стакан фьчерсов со всеми активными лимитными заявками:
Если вы хотите торговать фьючерсами через компьютер, то для этого нужно установить торговый терминал Quik. Подробно про принципы торговли на бирже написано в статьях:
В 1 контракте фьючерса может быть 1, 10, 100, 1000 акций. Всё зависит от конкретной компании.
Преимущества и недостатки фьючерсов
Но почему фьючерсы так популярны? Перечислю преимущества торговли фьючерсами, и вам всё станет понятно:
- Вы получаете доступ к большему количеству различных активов, в том числе к сырьевому рынку. Это позволяет диверсифицировать портфель и зарабатывать на самых разных активах.
- Фьючерс имеет За стандартное плечо брокеру необходимо платить, как при взятии кредита. Во фьючерсах плечо уже «вшито». Грубо говоря, при вшитом плече 1:100 при изменении цены актива на 1 пункт вы получите 100 пунктов прибыли или убытка.
- Нет ограничений по продаже коротких позиций. Фьючерс можно как купить, так и продать – заплатите одинаково. Если вы захотите продать акции (т.е. открыть по ним короткую позицию), придется как бы брать взаймы у брокера и платить ему проценты.
- Высокая ликвидность. Правда, не по всем контрактам.
- Стандартизация. Все фьючерсы имеют стандартную форму, инвесторам не нужно договариваться о спецификации контракта и даже о ценах – всё уже есть, остается только выбрать нужный вариант.
- Низкий порог входа. Для покупки фьючерса достаточно оплатить гарантийное обязательство (ГО) – обычно 10-20% от цены всего контракта. И заработать можно, используя только эту сравнительно небольшую сумму. Например, фьючерсный контракт на акции Газпрома GAZR-3.20 стоит 22 539 рублей, но ГО – 4037,21 рублей. Для торгов достаточно суммы ГО.
- Можно торговать и после окончания основной торговой секции. Если на фондовой секции торги заканчиваются в 18.45, то секция FORTS (срочная) позволяет торговать до 23.55 по московскому времени.
Благодаря этим преимуществам на фьючерсах можно делать огромные состояния буквально на одном движении. Но тут же трейдера поджидает опасность: огромные состояния на одном же движении можно и потерять.
Далее я объясню, в чем опасности неправильной торговли фьючерсами и почему этот инструмент лучше не использовать новичкам.
Разбор шорт сделки по фьючерсу на акции Газпром от 19.01.2021
-
- 17 февраля 2021, 13:01
- |
- optionub
Решил разобрать успешную сделку. Это была эталонная торговля в плане анализа, входа в позицию, добавления и выхода, поэтому и хочу ее закрепить.
Начну с анализа, который я проводил (подробно тут). На недельном графике цена в зоне продаж, где я предполагал вероятную консолидацию или коррекцию, причем уже подавались первые признаки снижения. Поэтому в лонг открываться было опасно, но и шорт пока под вопросом. Спускаюсь ниже.
На дневном таймфрейме я увидел забор из свечей с тенями со всех сторон и понижающимися максимумами. Это значит, что были попытки продаж из зоны, которые сразу выкупались, но дальше цену покупатели продавить не могли, а значит с каждым снижением покупателей и денег у них будет становиться все меньше. Ну и завершающая свеча была сильно медвежьей с повышенным объемом — здесь покупателей передавили. Значит вероятность снижения велика и ближайшая зона снизу, откуда могли бы начаться покупки позволяют открыться против тренда с отличным соотношением риск/прибыль.( Читать дальше )
Стратегия торговли для начинающих
Рассмотрю стратегию «ударный день» на бирже.
Как определить — день будет ударный или нет? Признаки ударного дня:
Ударный день необязательно может стартовать с началом торговой сессии. Чаще бывает иначе — когда выходит информация, которая влияет на котировки.
Рассмотрю пример именно такого дня — 14 мая 2019 года. Акции Газпрома. Фьючерсы полностью повторяют динамику базового актива. Японские свечи, таймфрейм 15 минут.
Новая схема начисления и увеличенный размер выплат за текущий период в сторону увеличения. Рынок ответил взрывным ростом цены. С 163.03 до 178 за первые 15 минут. Это 100% повод для ударного дня. Сразу нужно открывать длинную позицию. За оставшиеся 3 часа котировки ушли до 189,67. Подъем цены на 18%.
Прогнозирование движения цены на следующий день (в порядке эксперимента)
-
- 29 марта 2019, 12:00
- |
- Владимиров Владимир
Народ!
Кто занимался таким неблагодарным и бесперспективным делом как попытка сделать модель прогноза движения цены на фьючерс? Хотелось бы пообщаться на эту тему с теми, кому есть что сказать по существу и имеющими практический опыт такого геморроя.
Сразу подчеркну – убедительно прошу любящих и практикующих «устроить срач» в теме обойти данный пост стороной. Приложите свои силы и знания в другом месте. Заранее благодарен. И да, для желающих рассказать мне о природе и закономерностях случайных величин – я знаю, что движение цены это стохастический процесс и проч. проч., про бессмысленность пробовать сделать такой прогноз и модель – тоже наслышан. Про вероятность случайных процессов также читал в первом классе, даже формулы смутно помню )))
Итак, решил вспомнить про свои «верхние образования» и проч. былые успехи и потратил определенное количество времени на попытку создать модель прогноза движения цены фьючерса на следующий день. Исходной информацией для расчета прогноза взял доступные данные с сайта МБ по итогам торгов: число открытых позиции физ./юр. лиц; максимальная, минимальная, первой сделки и закрытия – цены; число контрактов в открытых позициях; объем торгов в руб.; число сделок в день; средневзвешенная дневная цена за лот; расчетная цена. Все данные по итогам торгов за день.
( Читать дальше )
Основные понятия при торговле фьючерсами
3.1. Гарантийное обеспечение
При покупке/продаже фьючерса трейдер оплачивает только часть от суммы сделки. Её называют (сокращённо пишут ГО).
Например, фьючерс на Газпром стоит 40000 рублей, в момент покупки у покупателя спишут только 4000 рублей в качестве залога (маржи). Можно сказать, что остальные 36000 рублей это бесплатное кредитное плечо. Это один из важнейших плюсов при торговле фьючерсами.
Обычно ГО равняется до 10% от полной стоимости контракта. Такой низкий залог только для самых ликвидных инструментов.
Гарантийное обеспечение может изменяться в зависимости от волатильности цены и стоимости контракта. Если колебания цены повышаются, то требования к ГО становятся выше.
Если открыта крупная позиция по фьючерсам, то есть риск, что на следующий день может не хватить средств для обеспечения ГО. В этом случае нужно либо срочно пополнять брокерский счёт или закрывать часть позиций.
Брать большое кредитное плечо крайне рискованно, поскольку любое неожиданное событие может значительно повысить колебания и вызвать повышение ГО. Цена может пойти не в сторону инвестора, тем самым заставляя его срочно фиксировать убытки.
Посмотреть текущие ГО и другие характеристики по каждому контракту можно на сайте Московской биржи конкретного фьючерса.
3.2. Вариационная маржа
— это фиксация промежуточного результата по текущим открытым позициям на срочном рынке. При этом может быть как начисление, так и её списание. Начисление происходит, если трейдер верно угадал движение котировок, иначе будет списание на размер минуса.
Момент расчётов вариационной маржи называют . На Московской бирже клиринг происходит два раза за день: 14:00-14:05 и 18:45-19:00. В это время торги фьючерсами приостанавливаются.
Например, если открыть позицию в 10:10 и на момент 14:00 по ней будет плюс 560 рублей. То эти деньги будут зачислены на счёт в 14:05. Если позицию закрыть в 16:30 с прибылью в 500 рублей, то в 19:00 будет списание в размере 60 рублей.
Ещё есть нюанс с тем, что если позиция открыта и закрыта между клирингами, то зачисление прибыли по ней произойдёт в момент ближайшего клиринга. Например, если трейдер удачно поспекулировал с 19:00 по 23:50, закрыл все позиции, то прибыль будет начислена на счёт только в 14:05 ближайшего торгового дня.
3.3. Лимиты цен (планки)
При торговле фьючерсами Московская биржа устанавливает верхний и нижний лимит. Обычно это границы плюс/минус 5%. Если цена добралась до планки, то торги останавливают, а после запускают с новыми границами.
Цена может быть на планке несколько раз подряд, при этом самое плохое, что у трейдеров не будет возможности продать актив, поскольку его просто никто не покупает по текущей цене, а за границы планки продавать невозможно.
В истории уже были случаи, когда планка срабатывала три раза подряд. То есть те, кто был в неверном направлении сразу получали -15% по позиции.
3.4. Открытый интерес
— это количество открытых контрактов. 1 контракт в лонг, это для кого-то 1 контракт в шорт. По сути отображает количество фьючерсов, которое эмитировано в результате торговли.
Некоторые строят торговые стратегии на данных отрытого интереса. Например, если интерес растёт и цена близится к пикам, то обычно это может закончится разворотом. Но такая стратегия является лишь подсказкой.
Как купить фьючерс
Торговать фьючерсами можно на Срочном рынке Московской биржи. Доступ к данному рынку должен оговариваться вами с брокером при выборе тарифа. Например, в моем проекте «Разгоняем счет с 50 000 до 100 000 рублей» используется тариф «Единый Дневной» брокера Финам. Вы можете выбрать любого брокера: Финам, Тинькофф,Сбербанк, ВТБ, БКС, но прежде нужно открыть брокерский счет.
Выписка из личного моего кабинета, как инвестора через брокера Финам И он вполне меня устраивает по всем характеристикам, плюс дает возможность торговать и на Срочном рынке фьючерсами, и акциями на Фондовом рынке и иностранными бумагами, и на Валютном рынке.
Условия тарифа «Единый Дневной» для торговли фьючерсами на Срочном рынке
Далеко не все тарифы имеют доступ для торгов к Срочному рынку, а многие тарифы дают возможность брокеру торговать и на фондовом, и на срочном и даже на валютном рынках.
Сами тарифы могут объединять все три площадки, но торговать можете как хотите, можно хоть на одной площадке. Даже брокерский счет будет один и денежные средства вы можете спокойно использовать на всех площадках.
Настройка торгов для работы с фьючерсами собственно ничем не отличается от настройки при торговле акциями. Но обязательно ознакомьтесь с спецификацией выбранных контрактов либо на сайте Московской биржи, либо в терминале Quik.
Некоторые параметры из специфики фьючерсного контракта в терминале для торговли Quik
В эту спецификацию входит достаточно специфичная информация, свойственная только фьючерсным контрактам:
- Тип контракта
- начало обращения
- Последний день обращения
- Дата исполнения
- Гарантийное обеспечение
Для покупки фьючерсного контракта-один из способов будет выставление простой заявки на покупку. В этой заявке мы указываем цену по которой хотим приобрести контракты и количество лотов.
Через простую заявку можно как купить, так и продать фьючерсы
Подать заявку на покупку, указав количество лотов и цену. Конечно писать какое вздумается значение цены и кол-ва лотов нельзя. Это все нужно высчитывать. Я обычно это делаю через свой журнал сделок. Данный журнал позволяет быстро рассчитать то кол-во контрактов, которое вы можете себе позволить по рискам.
Мой журнал сделок для торговли фьючерсами. Без него у вас не будет прибыли
Еще хотела сделать акцент на явном преимуществе фьючерсов перед акциями в гарантийном обеспечении. Этот параметр у каждого фьючерса свой и он позволяет не оплачивать при приобретении фьючерсов всю его стоимость а только ту, которая заложена в цифре гарантийного обеспечения.
Как пример, ГО у фьючерса на акции Сбербанка
Всегда можно посмотреть какой процент составляет это ГО от полной стоимости одного контракта любого фьючерса.
Например, у фьючерса на акции Сбербанка ГО составляет 17% от стоимости контракта
Вернемся к нашему примеру, когда мы приобрели с помощью простой заявки контракт. После ее исполнения в терминале Quik можно будет смотреть цифру в виде вариационной маржи. Эта цифра показывает нам нашу промежуточную прибыль или убыток по нашей сделке.
Выписка из торгового терминала Quik по состоянию вариационной маржи
Хотя мне кажется это не совсем удобно, и я обсчитываю потенциальную прибыль или убыток в журнале сделок.
Часто новичков пугают тем, что у фьючерсов есть дата погашения и им опасно торговать. Так вот, покупать и продавать его можно сколько угодно, лишь бы выдерживал ваш брокерский счет и торговая стратегия. Главное посматривать на дату погашения контракта. И в эти дни не открывать никаких сделок, а те, что открыты, просто стараемся закрыть.
Выписка из программы Quik по данным, касающимся погашения контрактов, которыми я торгую
Давайте дальше разбираться. У каждого фьючерса имеется базовый контракт. И у базового инструмента может быть несколько фьючерсов. Они все имеют разную ликвидность и разную дату исполнения. Помимо этого, все эти фьючерсы отличаются от рыночной стоимости базового.
Сокращенный список базового актива для фьючерсов с расшифровкой
Давайте разберем на примере акций Сбербанка. На данный момент стоимость одной акции на рынке 230 рублей за акцию. Ближайший к погашению контракт имеет стоимость 25265 рублей, но вносить в качестве гарантийного обеспечения всю сумму не надо.
Сейчас цена на графике фьючерса позади цены базового инструмента, но по мере приближения даты погашения, ценовая разница будет уменьшаться
Расчеты цены фьючерса здесь не берем во внимание
Сравнение цены акции Сбербанка и фьючерса на акции Сбербанка
Чем обусловлена такая ценовая разница? Просто в ценах акций цена уже реально заложена внешними факторами, спросом и т.п. А в фьючерсном контракте цена заложена будущими ожиданиями. На данный момент она явно завышена.
Прогноз
Общая характеристика и особенности базового актива
Сейчас Газпром находится в стадии широкомасштабных инвестиций, связанных с конструированием центров газодобычи на полуострове Ямал и на Востоке России, газотранспортной системы в Северо-Западном регионе России, строительством газопровода «Сила Сибири» и второго пускового комплекса газопровода «Сахалин — Хабаровск — Владивосток», реализацией проектов «Северный поток-2» и «Турецкий поток».
Однако по многим из этих проектов Газпром выходит на финальные этапы развития, после которых денежные потоки компании смогут сильно возрасти.
Анализ и факторы влияния
График акций Газпрома не может порадовать красивой картиной роста, цена уже долгое время топчется на месте, а мультипликаторы остаются в числе аутсайдеров. Но это не значит, что на них нельзя заработать.
На котировки акций оказывает влияние санкционная риторика и постоянно вводимые ограничительные меры. Также серьезным фактором влияния был и остается высокий уровень капитальных затрат эмитента.
Пример сделки
Это пример работы с фьючерсом на Газпром именно с переносом позиции из дневной на вечернюю сессию. Ближе к закрытию основной торговой сессии были опубликованы результаты по добыче и экспорту компании, которые превзошли рыночный консенсус по ожиданиям. После этого было достаточно времени, чтобы сформировать фьючерсную позицию и отработать фундаментально сильную новость.
Советы проф. трейдеров по торговле фьючерсами
Несколько советов для торговли фьючерсами на Московской бирже:
- Составляйте план торговли перед открытием фьючерса. Желательно на бумаге.
- Определяйте размер возможного убытка. Выставляйте стоп-приказ на фьючерс в соответствии с планом и допустимым размером потерь.
Технология работы с фьючерсом позволяет использовать заемные средства. Достаточно внести гарантийное обеспечение. Размер и правила использования определяет Московская биржа и брокер. Оно может меняться в зависимости от ситуации.
Лучшее решение — открытие фьючерса на часть или размер торгового счета. Если рынок идет в нужном направлении — добавлять на заемные деньги. В таком случае средняя цена позиции будет ниже рыночной (при лонге). На нее и стоит ориентироваться при выставлении стоп-приказов.
Это снижает риски потерь. Если цена ушла в нужном направлении более чем на 3%, стоит ориентироваться на постановку стопа в размере 2% ниже от средней цены позиции. При самом негативном развитии событий такой стоп вряд ли сорвет «рыночный шум», потерь не будет. Трейдер останется при своих.
Разбор шорт сделки по фьючерсу на акции Газпром от 19.01.2021
-
- 17 февраля 2021, 13:01
- |
- optionub
Решил разобрать успешную сделку. Это была эталонная торговля в плане анализа, входа в позицию, добавления и выхода, поэтому и хочу ее закрепить.
Начну с анализа, который я проводил (подробно тут). На недельном графике цена в зоне продаж, где я предполагал вероятную консолидацию или коррекцию, причем уже подавались первые признаки снижения. Поэтому в лонг открываться было опасно, но и шорт пока под вопросом. Спускаюсь ниже.
На дневном таймфрейме я увидел забор из свечей с тенями со всех сторон и понижающимися максимумами. Это значит, что были попытки продаж из зоны, которые сразу выкупались, но дальше цену покупатели продавить не могли, а значит с каждым снижением покупателей и денег у них будет становиться все меньше. Ну и завершающая свеча была сильно медвежьей с повышенным объемом — здесь покупателей передавили. Значит вероятность снижения велика и ближайшая зона снизу, откуда могли бы начаться покупки позволяют открыться против тренда с отличным соотношением риск/прибыль.( Читать дальше )
Преимущества и недостатки данного фьючерса
Главным преимуществом фьючерса на акции Газпрома является хороший уровень ликвидности, по этому инструменту всегда можно открыть и закрыть позиции, не испытывая проблем с проскальзыванием.
Также за счет возможности не вносить всю сумму, а только ГО, можно использовать заемные средства в большем объеме, чем предоставляет биржа при торговле спотовыми акциями. Плюсом также является расширенное время торгов за счет присутствия вечерней сессии.
К недостаткам причисляю то, что по таким контрактам не предусмотрено получение дивидендов и их можно использовать только ограниченное время, до момента экспирации.
Прогнозирование движения цены на следующий день (в порядке эксперимента)
-
- 29 марта 2019, 12:00
- |
- Владимиров Владимир
Народ!
Кто занимался таким неблагодарным и бесперспективным делом как попытка сделать модель прогноза движения цены на фьючерс? Хотелось бы пообщаться на эту тему с теми, кому есть что сказать по существу и имеющими практический опыт такого геморроя.
Сразу подчеркну – убедительно прошу любящих и практикующих «устроить срач» в теме обойти данный пост стороной. Приложите свои силы и знания в другом месте. Заранее благодарен. И да, для желающих рассказать мне о природе и закономерностях случайных величин – я знаю, что движение цены это стохастический процесс и проч. проч., про бессмысленность пробовать сделать такой прогноз и модель – тоже наслышан. Про вероятность случайных процессов также читал в первом классе, даже формулы смутно помню )))
Итак, решил вспомнить про свои «верхние образования» и проч. былые успехи и потратил определенное количество времени на попытку создать модель прогноза движения цены фьючерса на следующий день. Исходной информацией для расчета прогноза взял доступные данные с сайта МБ по итогам торгов: число открытых позиции физ./юр. лиц; максимальная, минимальная, первой сделки и закрытия – цены; число контрактов в открытых позициях; объем торгов в руб.; число сделок в день; средневзвешенная дневная цена за лот; расчетная цена. Все данные по итогам торгов за день.
( Читать дальше )
Что такое фьючерсный контракт
Все кто изучал английский в школе помнят, что “future” переводится, как “будущее”. Получается, что две стороны заключают соглашение между собой по купле/продаже фьючерсного контракта, но только в будущем уже по обговоренной цене, всех устраивающей.
Фьючерсные контракты
Понятно, что такие сделки должны как-то регулироваться, иначе просто какая-то из сторон или обе даже, будут не выполнять свои обязательства. И посредником является сама биржа.
Я торгую на Московской фондовой бирже. Вот как раз она и берет гарантийное обеспечение в виде залога. Когда покупатель хочет купить, или продавец продать фьючерсы, то ему не надо вносить всю стоимость каждого фьючерсного контракта. Достаточно внести только какую-то долю от него. И после заключения сделки, эти деньги вернутся стороне.
Не стоит путать фьючерс с опционом. Не обязательно разбираться сразу в том, что такое фьючерсы и опционы, несмотря на то, что они находятся оба в Срочной секции биржи.
Торговать опционами намного сложней и логика взаимодействия покупателя и продавца немного другая. C покупателя, приобретающего опцион, фиксируются права купить его, а у продавца-фиксируется обязанность продать опцион.
При торговле фьючерсами обязанность и у покупателя и у продавца. И “фишка” идеи фьючерсного контракта в том, что покупатель покупает контракт, надеясь, что он будет расти и он сможет заработать при его продаже, ведь он заключил контракт с продавцом по оговоренным ценам.
Но и продавец думает, что цена упадет, а он в контракте оговорил цену в контракте. И при падении цены, получается что он продал фьючерсы покупателю очень дорого. И разницу можно положить себе в карман.
Не стоит слушать басни брокеров о том, что торговля фьючерсами-очень рискованное инвестирование. Даже инвестирование на долгий срок облигациями тоже рискованная затея. А торговля акциями не менее рискованная операция, да еще и дорогая по комиссиям.
При торговле фьючерсами нужно знать некоторые особенности, а так торговля ничем не отличается от акций.
Фьючерсными контрактами могут торговать любые инвесторы. И часто бывает, что новички начинают с акций или валюты, а потом полностью переходят на торговлю только фьючерсами. Так и со мной было. И пока нет желания переходить обратно на акции. Я не только разобралась с тем как торговать фьючерсами на Московской бирже, но и обучаю этому людей в своей Школе Трейдинга.
Кстати, вот список акций, которые имеют фьючерсные контракты на Московской бирже.
Список акций, имеющих фьючерсные контракты
