Xauusd — цена фьючерса на золото и прогнозы

Так что же выбрать — золото либо валюту?

Торговля валютой является более привычным и простым видом торговли в любой бирже, кроме этого, она является наиболее приемлемой для начинающих.

Тем не менее, как только приходит более значительное понимание действия рычагов и механизмов торговли, а перечень доступных инструментов в разы увеличивается, практически каждый инвестор начинает подумывать о том, чтобы начать торговать чем-либо еще.

Конечно, курс золота на Форекс все время колеблется, однако, отнюдь не в тех широких пределах, в которых «прыгает» курс валют. Кроме этого, золото обеспечивает большую стабильность и дает возможность зарабатывать гораздо больше.

Постоянное увеличение стоимости золота на Форекс (непродолжительные спады мы в расчет брать не будем) делает торговлю этим драгметаллом, пожалуй, одним из самых перспективных видов заработка, который с годами привлекает все большее число людей.

Принцип трейдинга золотом на валютной бирже аналогичен торговле валютой, а именно: открывается позиция, которая или закрывается в автоматическом режиме, или ее закрывает сам инвестор. Это, разумеется, зависит от выбранной торговой стратегии. Тем не менее, не все так легко, торговля золотом обладает своими особенностями и нюансами, о которых мы расскажем ниже.

Что такое Форекс

ForEx — межбанковский рынок обмена валюты. Создавался для международных расчетов. После отказа США от золотого стандарта в 1971 году прекратила существование действующая система образования валютных курсов, которая достаточно жестко регламентировала на протяжении десятилетий валюто-обменные курсы. Ценообразование на золото стало более свободным. Это дало толчок для колебаний курсов валют. Стала бурно развиваться рыночная торговля валютами, когда все решали спрос и предложение.

В 1976 году были приняты новые правила в работе валютной системы в мире. Правила определили страны-участники МВФ. Золотой стандарт, который определял привязку валюты к металлу, был окончательно похоронен. Деньги стали менять на валютном рынке — foreign exchange market (ForEx).

Чем торгуют на Форексе

Так выглядит таблица кросс-курсов валют на Форексе относительно доллара США (источник — investing.com).

Кроме валют позднее на рынке Форекс стали торговать контрактами CFD на драгоценные металлы — золото и серебро, энергоносители — нефть, акции.

Откуда там золото

На Форексе торгуются контракты на разницу цен — CFD. В том числе на золото. Реальная поставка металла не предусмотрена.

Курс

Всемирным ориентиром стоимости наличного жёлтого металла традиционно считают так называемый Лондонский фиксинг. Итоги торгов, проводящихся в столице Великобритании, публикуются дважды в день. Участниками сделок являются крупные дилеры. График золота на спотовом рынке Нью-Йорка часто отличается от Лондонского фиксинга. Организации американских и британских торгов одинаково не хватает прозрачности. Данные факты говорят о том, что в мире отсутствует достоверная информация о курсе золота на спотовом рынке. Небольшое количество крупных оптовых дилеров вполне способно объединять свои усилия с целью ценовых манипуляций.

Фьючерсные сделки с драгоценными металлами не могут служить ориентиром стоимости, поскольку в большинстве случаев не завершаются поставкой физического товара. Напрашивается вывод о незаинтересованности мировой финансовой элиты в создании прозрачного рынка наличного золота.

Добыча золота

В земной коре низкое содержание драгоценного металла, но добыча золота достаточно проста и рентабельна благодаря особенности металла концентрироваться в определенных географических точках и образовывать скопления в виде самородков. Она ведется открытым способом, в зонах геотермального постмагматического выхода, основные запасы золотоносной руды находятся ближе к центру Земли из-за особенностей происхождения этого металла.

В XXI веке первое место по добыче золота занимает Китай, перехвативший в 2006 году пальму первенства у ЮАР, которая опустилась на шестую строчку из-за истощения месторождений. Второе место принадлежит Австралии, континент обладает самыми большими доказанными запасами этого драгоценного металла и может выйти в лидеры.

Россия замыкает эту тройку. Интересный факт – история золотодобычи в нашей стране берет свое начало с конца XVIII века. Первые самородки нашли на Урале, после смерти императора Петра I, положившего начало развитию рудного дела в этом крае.

Юань коррелирует с котировками золота в силу первенства Китая в объеме его добычи, а влияние на курс оказывают Центробанки стран мира с наибольшими запасами этого металла.

«Золотые» корреляции

Таблица корреляций валютных пар, что находится так же, как и остальные рассмотренные до этого сервисы в разделе «Инструменты», благодаря цветовой гамме холодных и теплых тонов помогает быстро визуально определить наличие взаимосвязи тренда золота и остальных инструментов Форекс.

Выбрав в окошке необходимый базовый инструмент, в нашем случае XAUUSD, применяя при необходимости фильтры – легко обнаружить по оттенку красного цвета и коэффициенту корреляции наиболее совпадающие с движением золота валютные пары. Они разбиты по столбцам – временным промежуткам, начиная от часа и до годового значения.

Более детальная выборка наиболее совпадающих трендами с золотом пар представлена внизу таблицы и продублирована графически, где валюты разбиты по выборке положительной и отрицательной корреляции. Она указывает на схожее или зеркальное повторение движения золота выбранной парой.

Годовое значение указывает на высокую степень корреляции котировок XAUUSD c платиной (XPTUSD) и серебром (XAGUSD), что касается валютных пар, то на первом месте по коэффициенту корреляции находится юань (USDCNH).

Зависимость китайской валюты от золота закономерна – страна на первом месте по добыче драгоценного металла. Визуально ее можно увидеть, совместив графики двух инструментов – они двигаются зеркально, так как юань торгуется в «обратной» котировке с долларом в числителе пары.

Коэффициент в таблице, равный 0,95 указывает 95% вероятность повторения движений золота, как раз на последнем отрезке можно наблюдать нарушение корреляции – юань слабеет, пара растет вместе с XAUUSD, хотя должна демонстрировать расхождение. Читатели ежедневных обзоров знают, что тому виной фундаментальные причины – Китай ослабляет валюту, чтобы противостоять введенным США повышенным торговым пошлинам.

Это временная ситуация, предоставляющая возможности для квазиарбитража, более подробно такие стратегии будут рассмотрены в будущих публикациях на сайте.

Приставка «квази» не случайна, потому что в случае сравнения графиков серебра и золота, несовпадений движений будет больше, что логично, учитывая коэффициент 0,88. Так как он положительный, графики повторяют движение друг друга и в этом случае можно разбивать (диверсифицировать) позицию, совершая вход по двум инструментам.

Что касается платины – это редко торгуемый брокерами металл, поэтому для сравнения его котировок с золотом можно воспользоваться сервисом TraidingView, отведя XTPUSD роль индикатора.

Особенности торговли золотом на Форексе

При торговле на Форексе не предусмотрена поставка реального контракта, как в ситуации с поставочными фьючерсами. Торговля происходит CFD-контрактами, которые в свое время придумали английские инвесторы.

Формально такие виды контрактов не относятся к ценным бумагам и не попадают под достаточно сложное регулирование со стороны национальных комиссий. Как следствие — на Форексе более низкие требования к размеру торгового счета плюс возможность использования кредитного плеча. CFD-контракт — инструмент для спекуляций на основании движения цены базового актива.

Обозначение золота на бирже

XAU/USD — цена в американских долларах за тройскую унцию золота. Это стандартное обозначение на биржевом рынке.

Второе, что может встретиться при торговле золотом в терминалах, — GOLD.

Запасы и производство

World Gold Council опубликовала данные по странам с наибольшими запасами золота на июль 2020.

Десятка стран с данными по добыче золота 2014-2018 года.

История

На протяжении тысячелетий людям не приходила в голову мысль о том, что золото является товаром. Драгоценный металл служил в качестве меры ценности и средства оплаты. В Средние века золото сравнивали только с ещё одним играющим роль денег физическим активом — серебром. Сохранились точные сведения об изменениях ценового соотношения двух главных благородных металлов начиная с 12-го столетия и до наших дней. По мнению средневековых торговцев, серебро по покупательной способности в 15 раз уступало золоту. В настоящее время это соотношение колеблется в пределах 50-80.

Опасность, связанная с транспортировкой драгоценных металлов, привела к возникновению системы безналичных расчётов. Её изобретателями стали рыцари, принадлежавшие к ордену тамплиеров. Солдаты-монахи принимали на хранение золото купцов и путешественников и гарантировали его получение в любом из многочисленных филиалов военно-религиозной организации. Банковская система тамплиеров выдавала своим клиентам особые документы, удостоверявшие факт обладания определённым количеством драгоценного металла. Эти квитанции положили начало системе бумажных денег, сформировавшейся в последующие века.

Слабые пэйроллы, вероятно, не удержат ФРС от сворачивания QE

Вместо этого возобновились разговоры о том, что ФРС будет вынуждена ускорить реагирование на растущую инфляцию. Согласно недавнему отчету, что цены производителей США в августе выросли на 8,3%, чего не наблюдалось более десятилетия. Однако до выхода этих данных перспективы скорого сворачивания QE были подточены отчетом по занятости в США, который оказался на 70% слабее прогнозов экономистов.

Учитывая, что вскоре начнется очередной период тишины в преддверии заседания 21-22 сентября, к предстоящей публикации ИПЦ может быть приковано дополнительное внимание. В последние месяцы не утихали споры о том, когда именно ФРС следует сократить стимулирование и повысить процентные ставки

С одной стороны, экономика восстанавливается, однако новые вспышки дельта-штамма коронавируса угрожают этому процессу

В последние месяцы не утихали споры о том, когда именно ФРС следует сократить стимулирование и повысить процентные ставки. С одной стороны, экономика восстанавливается, однако новые вспышки дельта-штамма коронавируса угрожают этому процессу.

Многие эксперты считают программу стимулирования ФРС и прочие меры денежно-кредитной политики главным фактором усиления ценового давления в Соединенных Штатах. Центральный банк ежемесячно выкупает облигаций и других активов на 120 миллиардов долларов с целью поддержания экономики. Он также удерживает процентные ставки практически на нулевом уровне вот уже 18 месяцев.

После снижения на 3,5% в 2020 году (из-за локдаунов) экономика США начала восстанавливаться; во втором квартале ВВП вырос на 6,5% во в соответствии с прогнозами ФРС.

Станет ли золото главной жертвой сегодняшней публикации?

Глава отдела исследований Азиатско-Тихоокеанского региона платформы OANDA Джефф Хейли примерно за восемь часов до публикации индекса потребительских цен отметил:

К сожалению, «главной жертвой может оказаться золото», — подытожил Хейли, добавив:

Инфляция в странах Южной Америки достигла многолетних максимумов; в Бразилии цены в годовом исчислении выросли на 9%, что чего не наблюдалось с 2016 года; в Мексике инфляция составляет 5,8% (показатель конца 2017 года); в Перу — 5% (уровень 2009 года); а в Чили — 4,5% (максимум с 2016 года).

В ходе азиатской сессии вторника декабрьский контракт COMEX торговался чуть ниже $1793, что практически соответствует уровню закрытия вчерашних торгов. Накануне золото прибавило 0,1% и достигло $1794,40, проведя день в диапазоне между отметками $1,800,05 и $1785,10.

Индекс доллара, который отражает его стоимость по отношению к шести ведущим валютам, также не сильно изменился, опустившись к 92,59. Доходность эталонных 10-летних гособлигаций США за день выросла на 0,7%.

Декабрьский фьючерс на золото за прошлую неделю скинул 2,3%, прервав четырехнедельное ралли. Спад начался после того, как на рынке золота утихла эйфория, вызванная слабым отчетом по занятости в США за август.

Золотой стандарт

На ранних этапах повсеместное использование казначейских билетов не понижало роль монетарных металлов. Бумажные деньги вызывали доверие населения только при наличии гарантии обмена банкнот на фиксированное количество золота. Правительства были вынуждены проводить эмиссии валют в строгом соответствии с объёмом драгоценного металла в государственных хранилищах. Этот принцип известен в истории как золотой стандарт.

В ту эпоху не существовало ценообразования драгоценных металлов в современном понимании. Отсутствовал спотовый рынок золота. Национальные валюты рассматривались исключительно как производные от жёлтого металла, который оставался единственной настоящей формой денег. Например, на протяжении всего 19-го столетия 20 долларов США являлись эквивалентом одной тройской унции золота. Привычные в наши дни колебания курсов благородных металлов были неизвестны в те времена. Принцип обеспечения валют твёрдыми активами казался несокрушимым, однако в 20-м веке финансовую систему ждали драматические перемены.

Спотовый рынок золота: текущий курс и цены

Как выглядит спотовый рынок драгметаллов, включая золото?

На кого ориентироваться и где купить, если вы гражданин любой страны? Попробуем разобраться.

Первый уровень — ценообразование. Тон здесь задают крупные мировые площадки спотовых контрактов с золотом:

1. Лондонская биржа металлов (LME). Отгрузка с более чем 20 складов со всего мира. Поставочный фьючерс GOLD. Объем 100 тройских унций. Актуальные цены по последнему фиксингу цены, объемы торгов и открытому интересу биржи.

1. COMEX. Дивизион по торговле с драгоценными металлами в составе Чикагской биржи CME. Контракты на 10, 50, 100 унций.

Второй уровень — крупные спотовые игроки. Самый крупный из них — канадский брокер KITCO. На своем сайте онлайн транслирует цены и результаты торгов по активным торговым сессиям в Нью-Йорке, Лондоне, Азии.

Третий уровень — оформление крупных спотовых контрактов. Гарантия поставки и качества золота. В большинстве случаев происходит через LondonPreciousMetalsClearingLimited. Клиринг спота. 5 участников, крупные мировые банки: HSBC, ICBC Standard Bank, JP Morgan, Scotiabank, UBS.

Реалии торгов

Время для торговли золотом, распределено на 2 сессии, во время наступления новой фиксируются новые данные о стоимости золота — котировки. Сама торговля продолжается круглосуточно, за исключением выходных. В Европе время назначения котировок выпадает на утро и день.

Стратегии, применяемые при торгах, в основном заключаются в отслеживании определенных показателей, ориентируясь на которые можно предугадать рост или падение цен. В последнее время активно развивается система опционов — определенных договоренностей на покупку или продажу в течение ограниченного периода времени.

Торговля золотом на бинарных опционах позволяет получать доход от выполнения условий договоренности. По результату сессии можно получить прибыль, или потерять средства, равные стоимости опциона. Здесь есть три варианта прогнозирования движения цен:

• Факт роста или падения стоимости;
• Достижение определенного порога стоимости;
• Правильное определение границ коридора, в рамках которого изменяется цена.

Международная торговля золотом производится ежедневно и ежечасно, отражая состояние мировой экономики и интересы крупнейших компаний. Начинать торги на биржах стоит только тогда, когда вы уверены в понимании механизмов торгов и взаимосвязи сезонности, новостных событий и экономических взлетов с колебаниями валют.

Торги на золото в мире производятся в режиме онлайн для удобства, ведь мировое время может быть сведено в единую сетку лишь с помощью грамотно разработанной системы. Желающие постичь тонкости торговли золотом должны изучить материалы по фондовым биржам, примерам котировок и колебаниям стоимости в связи с теми или иными событиями прошедшего времени.

Сегменты международного рынка

Кто же стоит за этим рынком? В первую очередь те, кто имеет отношение к добыче и поставке золота. Это могут быть большие компании, совсем малые предприятия или даже частные разработки. Следующим этапов в освоении металла становится его переработка, так называемый аффинаж. Это система очистки, переплавки, полировки металла после его добычи. Компании, выполняющие эту работу, участвуют в торговле золотом так же, как и ювелирные компании. Драгоценный металл зачастую попадает к посредникам и дилерам, у которых также есть свои интересы на рынке. Международная торговля золотом включает также биржи, банковский сектор, рынки физического металла и крупных инвесторов.

Торговля золотом в мировом масштабе зависит от многих факторов. Стоимость грамма золота зависит от соотношения спроса и предложения, сезона продаж и «выброса» на рынок слитков из государственных запасов. Если раньше технические проблемы не позволяли ускорить добычу золота и повысить его качество, то сейчас уровень предложений золотодобывающих компаний превосходит потребности покупателей. Продажа золотых запасов повышает стоимость золота. Стоимость зависит и от места разработки. Так, сейчас все активней задействуются страны так называемого “третьего мира”, где очень дешевая рабочая сила. Это приводит к понижению себестоимости.

Золото может стать и достоянием частного лица, в том случае, если человек хочет выгодно вложить средства. Такой способ выбирают по нескольким причинам:

• Надежность (стоимость не зависит от курса той или иной валюты);
• Удобство приобретения;
• Наглядность вложения.

Для частного лица торговля золотом доступна в банке. Лучше, если это будет государственный банк с лицензией на подобный вид операций. Стоимость не является фиксированной, поэтому перед покупкой лучше сравнить цены, выбрав наиболее экономичный вариант. Позже вы сможете вернуть слиток в тот же банк. Не теряйте сертификат, выданный банком и подтверждающий пробу изделия и факт покупки.

Где торговать золотом на Форекс

Для успешной торговли на Форекс нужен надежный брокер, готовый предложить выгодные торговые условия. Рассмотрим лучших брокеров для работы с XAUUSD.

AMarkets

Логотип AMarkets.

Торговать золотом на AMarkets будет удобно как новичкам, так и опытным трейдерам. В активе брокера — низкие комиссии, быстрое исполнение ордеров и широкий выбор инвестиционных инструментов.

Фиксированная комиссия за сделку отсутствует, а минимальный спред по золоту составляет 18 пунктов. У других брокеров можно найти и меньшие значения, но преимущество AMarkets в том, что этой цифре можно доверять. Опыт показывает, что в реальной торговле брокер предлагает одни из самых низких спредов, которые трудно найти у конкурентов.

Свопы за перенос позиции на завтра сравнительно небольшие: около 7,2 пунктов на покупку и 5,01 пункта на продажу. Напомним, что среднесуточная волатильность золота измеряется десятками долларов, так что такие комиссии не станут препятствием для долгосрочных сделок.

Минимальный депозит составляет $100 или 5 000 рублей: удобно для начинающих трейдеров, которые не хотят рисковать большими деньгами. Пополнение счета без комиссии. Вести торговлю можно как с компьютера, так и с мобильного устройства: вы не пропустите момент входа в важную сделку.

Отдельная гордость AMarkets — скорость исполнения ордеров. На сейчас средний показатель составляет 39 миллисекунд, что в несколько раз быстрее, чем в целом по рынку. Такая скорость позволяет с успехом применять автоматических советников для MetaTrader, не теряя лишние пункты на пути между компьютером и дилинговым центром.

Тем, кто пока не готов к самостоятельной торговле, стоит присмотреться к инвестированию на платформе RAMM. Здесь успешные трейдеры позволяют копировать свои сделки по XAUUSD за небольшую комиссию.

RoboForex

Логотип RoboForex.

Компания RoboForex предлагает интересный компромисс между низким спредом и фиксированной комиссией. Средний спред по XAUUSD составляет 22,3 пункта, но дополнительно за каждую сделку брокер возьмет фиксированную плату в 8 пунктов. С одной стороны, это затрудняет торговлю на коротких таймфреймах. С другой стороны, такой подход позволяет лучше прогнозировать комиссионные сборы за каждую сделку.

Свопы на покупку немного выше, чем у АМаркетс: за позицию в Long придется платить 11,59 пунктов в сутки. Зато шортисты получают преимущество: за позицию на продажу брокер начисляет на счет 0,53 пункта.

Пополнять счет можно без комиссии, а минимальный депозит составляет всего $10. Правда, на практике в этом нет большого смысла: столь маленький счет не позволит выставить адекватный стоп-лосс, что почти гарантированно приведет к потере средств. Даже для тренировки лучше использовать суммы от $100.

Alpari

Логотип Alpari.

Без компании Alpari не обходится почти ни один обзор брокеров Forex. За 20 лет работы она заслужила репутацию надежного поставщика услуг и полюбилась многим практикующим трейдерам.

Торговые условия по XAUUSD здесь не такие выгодные, как у AMarkets или RoboForex, но все равно лучше, чем у большинства брокеров. Средний спред составляет 32 пункта, комиссии за сделку нет. Свопы рассчитываются по той же логике, что и у RoboForex: шортисты получают 0,8 пунктов каждые сутки, а с лонгистов списывают 15,7 пунктов. Таким образом, Альпари подходит для торговли внутри дня, но не слишком выгоден для долгосрочных позиций.

Недостаток Alpari в сравнении с предыдущими брокерами — комиссия за пополнение счета. Платеж с банковской карты обойдется минимум в 2,5%, похожие условия действуют для Яндекс.Денег и других электронных систем.

Преимущества Forex

Еще всего несколько десятилетий назад на биржах принимали участие преимущественно финансисты и серьезные крупные банковские организации. Сегодня торговля на бирже под силу каждому и не последнюю роль для этого играют онлайн-биржи, а именно — Форекс.

Основные плюсы Форекс:

• Здесь можно торговать 5 дней в неделю, 24 часа в сутки, так как эта биржа – международная;
• Наличие демо-счета дает возможность опробовать свои силы не потратив на это ни копейки;
• Кредитное плечо. Именно благодаря такому инструменту, можно получить хорошую прибыль, сделав минимально возможные вложения. Так, допустим, вложив одну тысячу долларов и использовав кредитно плечо 1:100, инвестор формально имеет сумму 100 000 долларов;
• Очередным доводом в пользу Forex, как торговой платформы, является ее русификация. Практически все контракты обладают и рублевым содержанием, что облегчает ведение торговли.

Таким образом, трейдинг на Форекс может по настоящему приносить хороший и стабильный доход, кроме этого – данный процесс является достаточно интересным и требует лишь наличия компьютера с доступом в Интернет.

Как торгуется золото на Форекс

Торговля золотом на рынке Форекс ведется в паре XAUUSD. Контракт отражает стоимость тройской унции золота (~ 31,1 грамма) в долларах США. Обозначение XAU связано с латинским названием металла — aurum.

XAUUSD — самое популярное обозначение золота на форекс, но иногда пишут просто Gold. В этом случае торговля тоже ведется к доллару США.

Посмотреть курс золота онлайн можно на сайте брокера AMarkets в разделе котировок. Здесь также доступен график онлайн в реальном времени. Узнать курс золота на Форекс можно и на популярном портале TradingView: под тикером XAUUSD отражена история торгов с 1975 года.

Курс золота и график на сайте АМаркетс.

Отметим, что на Форекс торгуют не физическим золотом в слитках, а производными контрактами на разницу цен — CFD. Они отражают стоимость металла на спотовых рынках, позволяя зарабатывать на изменении курса. Трейдер открывает сделку в паре XAUUSD, дожидается движения цены в нужном направлении, закрывает сделку и получает прибыль.

Открыть позицию по золоту можно как на покупку, так и на продажу. В последнем случае говорят, что трейдер зашортил актив, то есть продал его в расчете на снижение курса. Таким образом, зарабатывать на золоте можно даже в том случае, если его цена идет вниз.

CFD позволяет держать открытую позицию сколь угодно долго: сделку можно закрыть через пару секунд, а можно и через пару месяцев. Однако, за перенос позиции «через ночь» придется заплатить небольшую плату — своп. На длинной дистанции свопы могут съесть значительную часть прибыли, так что многие трейдеры предпочитают заключать краткосрочные сделки внутри дня.

Чтобы начать торговлю, нужно зарегистрироваться у брокера — компании, которая обеспечивает доступ к рынку и позволяет заключать сделки. Ниже мы еще поговорим о том, какие брокеры предлагают лучшие условия для торговли золотом.

Стратегия «Американский золотой Взрыв»

Стратегия очень простая и, в то же время, эффективная.

На часовом таймфрейме «неактивный» отрезок сессии до 15-00 можно использовать в виде фильтра-диапазона, определив сложившиеся до этого времени ценовые зоны флэта и торгуя классический пробой.

Выставив после 14-00 в обе стороны ордера, заранее определив уровень тейк-профита, равного размеру диапазона флэта, трейдер может держать сделку до закрытия с прибылью или выходя из нее после 20-00, используя в качестве стопа противоположную границу.

Правила стратегии крайне просты:

1) Определяем флетовый участок примерно в 14:00 – 14:30 мск;

2) Выставляем отложенные ордера Sell stop и Buy stop ниже и выше границ флета;

3) Стоп-лосс ордера на уровне противоположного ордера, тейк-профит равен размеру флетового диапазона;

4) Свеча в 15:00 (иногда чуть раньше, иногда чуть позднее) активирует наш ордер, ждем ТП, либо СЛ.

5) В 20:00, если ни тейк ни стоп-лосс не сработали, закрываем позицию, независимо от наличия прибыли/убытка.

Конечно же, вы можете скорректировать данную идею под свой стиль трейдинга. Возможно, позднее мы рассмотрим эту стратегию в рамках отдельного обзора.

Виды рынков

Срочный

Здесь осуществляется торговля деривативами, производными инструментами. Класс финансовых инструментов, предусматривающих поставку базового актива в будущем. Самые ликвидные и распространенные — фьючерсы, опционы.

Базовым активом выступают ценные бумаги, товарные группы, металлы, нефтепродукты, валюта, индексы. Контракты имеют конечный срок исполнения. Отсюда название.

На Московской бирже секция срочных инструментов называется FORTS (ФОРТС). История создания начинается на Санкт-Петербургской бирже, далее вошла в РТС, после объединения с ММВБ — подразделение Московской биржи.

Сведения по инструментам и результатам торгов на странице сайта.

Спотовый

Договор сторон на куплю/продажу в обычном понимании — спотовый рынок. Стороны договариваются о цене, заключают сделку по оговоренной цене. Покупатель платит, продавец поставляет товар.

Сходства и различия между спот-рынком и срочным рынком

Основные:

1. Спотовый режим предусматривает обязательное наличие товара у покупателя, всей суммы контракта у продавца. Форвардные контракты не имеют обязательного требования поставки базового актива после экспирации. Поставочные фьючерсы предусматривают отгрузку товара после завершения срока контракта, фьючерсы без поставки (т.н. «выход в деньги») — расчет между сторонами только в денежной форме.
2. Производные инструменты не дают таких прав собственника, как на базовый актив спотового рынка. В первую очередь это касается акций. Форвардные контракты на, к примеру, акции Лукойла или Газпрома не дают право держателю на дивиденды или участие в управлении компанией, права голоса. Справедливо для любых фьючерсов и опционов на ценные бумаги во всем мире. Деривативы — виртуальный финансовый инструмент. Без учета поставочных фьючерсов основное назначение производных — инструменты спекуляции и хеджирования.
3. Базовое понятие спотового режима — немедленный расчет после сделки. Стороны заключают договор по рыночной цене, сразу следует расчет со стороны покупателя. И поставка товара продавцом на условиях контракта. По своей природе производный инструмент не требует немедленного расчета. Окончательный расчет между сторонами в будущем при экспирации. Для его открытия достаточно внести гарантийное обеспечение. Размер определен правилами биржи и брокера.

Операции с золотом

Множество компаний и частных инвесторов используют в своих целях торги золотом. Службы, работающие онлайн, позволяют приобретать и продавать драгоценный металл, взаимодействуя с поставщиками и банками по всему миру в реальном времени.

Торговля золотом может осуществляться через биржи. Крупнейшими являются Нью-Йоркская, Токийская, Лондонская. Далее следуют биржи, занимающие второе место по значимости торгов. Это Американская, Австралийская, Бомбейская, Малазийская, Гонконгская, Итальянская, Стамбульская, Корейская. Список дополняют еще несколько десятков бирж по всему миру. Пространство постсоветского пространства контролируется Московской, Казахстанской и Украинской биржами. Здесь покупаются и продаются базовые активы, среди которых присутствуют драгоценные металлы, в частности золото. Имеет отношение к торговле золотом и рынок Форекс, который контролирует межбанковские операции с валютой и драгоценными металлами.

Для того чтобы начать торги, не обязательно иметь золото на руках. Для начала нужно зарегистрироваться на бирже и купить контракт на некий объем металла. Для этого нужно открыть торговый счет в фирме-посреднике. Вы можете выбрать, на что поставить, на повышение или понижение стоимости золота. Если ваши предсказания сбудутся, вы получите прибыль. Минимальный размер контракта — 10 унций. Валюты, которые используются при торгах — евро и американский доллар.

Стоимость золота на рынке постоянно меняется. Драгоценные металлы — это те ценности, которые наиболее надежны, спрос на них еще никогда не пропадал. Когда курс доллара или евро падает, в связи с нестабильной экономической или политической ситуацией, стоимость золота обычно растет, как и стоимость нефти. Это связано с тем, что инвесторы, опасаясь за свои капиталы, переводят сбережения из валюты в металл. Для того, чтобы увидеть актуальную информацию по стоимости золото на сегодня и ранее (за десяток лет) можно воспользоваться графиком ниже (цены указаны в долларах за тройскую унцию).

Глобальный тренд золота

Как и любой актив, пара XAUUSD подвержена влиянию сезонности, спадам и росту активности в течение дня, реагирует на выход макроэкономической статистики и т.д. Что касается глобального тренда, то в масштабе недельных свечей на отрезке тридцати лет он по-прежнему выглядит растущим, пребывающим во временной коррекции.

Это тема постоянных спекуляций аналитиков, с участившимися после 2016 года прогнозами роста «в десятки раз», связанных с резким взлетом золота в момент отказа ФРС от политики нулевых ставок.

Если оценивать локально отрезок с начала 2011 года, невооруженным взглядом видно изменение диапазона колебаний. Последующее движение можно условно разделить на два примерно равных периода: падения (до 2014 года) и последующего широкого флэта. Подобное длительное поведение котировок позволяет с достаточной уверенностью отрицать наличие какого-либо направленного движения в паре XAUUSD, что значительно преуменьшает роль «тихой гавани».

Многие трейдеры перестали видеть возможности заработка на золоте на фоне девятилетнего роста фондовых рынков развитых стран.  Это же касается простого обывателя, выбравшего в кризисные моменты цифровую валюту.

Согласно отчетам финской биржи прямых международных обменов LocalBitcoins, резкие всплески спроса на криптовалюту совпали с кризисными явлениями в Венесуэле, Зимбабве, Индии (денежная реформа), Турции (санкции США), Южной Кореи (пуски ракет КНДР). Интересный факт – по последним октябрьским данным сервиса, на первое место по покупкам Bitcoin неожиданно вышла Россия.

Трехлетний флэт проходит в достаточно широких границах, поэтому отказавшись от однонаправленной стратегии (покупки), можно достаточно уверенно строить спекулятивные среднесрочные и краткосрочные тактики. Как видно из графика дневных свечей – рынок золота демонстрирует достаточно длительные периоды направленного движения, например, с весны 2018 года по конец лета держался четкий даунтренд.

Среднесрочные и краткосрочные периоды активности торгов XAUUSD

Чтобы определить дни недели и часы активной торговли на рынке золота, обратимся к «Индикатору волатильности Форекс», который находится на нашем сайте в выпадающем меню вкладки «Инструменты».

В течение года наибольшее среднее значение волатильности внутри дня выпадало на утренние часы азиатской сессии, открытие Лондонской биржи LSE, традиционно торгующей большими объемами металлов и начало американской сессии. По столбикам гистограммы внутридневной волатильности отчетливо видно, что самый активный период торговли выпадает на промежуток от 15-00 до 20-00 МСК. К этому моменту мы еще вернемся далее.

Обнаруженные тенденции делают непригодными для спекуляций золотом стратегии ночной торговли и «укорачивают» время до 20-00 МСК. 

Установив переключатель в режим 1 день, узнаем среднюю величину внутридневных колебаний. Как видно из показаний графика, в среднем она равна значению 1,300-1,500, что в пересчете на пункты, по принципам, описанным в разделе характеристик золота, сопоставимо со 130-150 пунктами. Эта волатильность сопоставима со многими основными валютными парами.

Наиболее волатильные дни – вторник и среда, наименьшая активность наблюдается в понедельник.

В историческом масштабе пик волатильности пришелся на 2011 год, где произошел глобальный слом растущего тренда. Далее следовал пик после объявления программы количественного смягчения QE, скомбинированной с падением до нуля учетных ставок Центробанков развитых стран.

Последний скачок этого параметра обозначился в 2016 году, совпав с первым ростом ставки ФРС выше нуля. Текущему флэту соответствуют минимальные значения волатильности 2017-2018 года, что еще раз подтверждает выдвинутую в статье гипотезу отсутствия тренда у золота.

Заключение

Торговля золотом на Форекс открывает трейдеру большие возможности, но совладать с этим инструментом непросто

При краткосрочной торговле важно использовать надежные рыночные сигналы — иначе можно попасть в ловушку высокой волатильности и потерять депозит на коротких стоп-лоссах. Хорошая новость в том, что мощные импульсы на XAUUSD встречаются чаще, чем на фиатных валютах, так что заработать на золоте можно больше

При долгосрочном инвестировании важно грамотно найти точку входа в рынок. Помните о том, что золото далеко не всегда растет в цене, причем просадка может затянуться на годы

Если актив выглядит переоцененным, трижды подумайте перед тем, как вложить в него деньги. И наоборот: если золото переживает серьезный спад, самое время инвестировать средства.

Похожие записи:

Как защитить нарушенные права потребителя ? Абрамович роман: биография и фото Каталог профессиональных / промышленных экзоскелетов Время открытия торгов на мосбирже Чм по хоккею 2021 Курс акций xiaomi на бирже: онлайн график + аналитика и прогноз